Análise do impacto do aumento do investimento em infraestrutura de inteligência artificial na ação da Broadcom.
Cathie Wood da Ark Invest projeta que gastos em IA alcançarão US$ 1,4 trilhões até 2030, destacando a Broadcom como uma ação promissora.
A crescente demanda por inteligência artificial (IA) está moldando o futuro do investimento em tecnologia e, segundo Cathie Wood, gestora do fundo Ark Invest, os gastos nessa área devem disparar. Em seu relatório “Big Ideas 2026”, Wood prevê que os gastos em infraestrutura de IA, que atualmente giram em torno de US$ 500 bilhões, devem atingir impressionantes US$ 1,4 trilhões até 2030. Essa previsão coloca a Broadcom (AVGO) em uma posição privilegiada, sendo uma das ações mais promissoras para comprar agora.
O Crescimento dos Gastos em IA
Os hyperscalers, que são proprietários de grandes centros de dados dedicados a IA, estão cada vez mais em busca de alternativas aos chips de processamento gráfico (GPUs) da Nvidia, que são conhecidos por serem caros. Essa necessidade de alternativas se deve ao desejo de não depender de um único fornecedor de semicondutores. Como resposta, essas empresas começam a desenvolver seus próprios circuitos integrados de aplicação específica (ASICs) para gerenciar suas cargas de trabalho de IA, especialmente em processos de inferência, que representam custos contínuos.
Broadcom se destaca nesse cenário como um líder em tecnologia ASIC, oferecendo o suporte necessário para que empresas transformem seus designs em chips físicos que possam ser fabricados em larga escala. A empresa também mantém uma relação estreita com a Taiwan Semiconductor Manufacturing Company, o que garante acesso a capacidade de fabricação em um mercado cada vez mais competitivo.
A Parceria com Gigantes da Tecnologia
Broadcom já desempenhou um papel crucial no desenvolvimento de unidades de processamento tensorial (TPUs) para a Alphabet, e continua a se beneficiar do aumento na demanda por esses chips. Recentemente, a Alphabet começou a permitir que clientes do Google Cloud utilizem suas TPUs, o que representa uma nova fonte de receita. Além disso, a Broadcom possui um pedido de US$ 21 bilhões em TPUs da Anthropic, que será entregue este ano. A empresa também está colaborando com outras companhias para desenvolver seus próprios ASICs de IA, incluindo a OpenAI.
A Broadcom estima que três de seus clientes mais avançados em design de chips podem representar uma oportunidade de mercado avaliada entre US$ 60 bilhões a US$ 90 bilhões no ano fiscal de 2027. Para contextualizar, a Broadcom alcançou cerca de US$ 64 bilhões em receita total no ano fiscal de 2025, o que significa que esses três clientes poderiam potencialmente dobrar sua receita em apenas dois anos.
Previsões de Receita e Oportunidades Futuras
Analistas da Citigroup projetam que as receitas de IA da Broadcom podem saltar de aproximadamente US$ 20 bilhões no último ano fiscal para US$ 100 bilhões até 2027. É importante notar que esses números não incluem a colaboração com a Apple, que também estaria desenvolvendo chips personalizados de IA em parceria com a Broadcom.
Diante de um cenário em que os gastos com infraestrutura de IA devem continuar a crescer nos próximos anos, a Broadcom se posiciona como uma das empresas mais bem posicionadas para aproveitar essa onda de investimento. Para os investidores que buscam aproveitar o crescimento no setor de IA, a ação da Broadcom é considerada uma das melhores opções de compra para 2026 e além.
